创投月报 | 锡创投：11月投资事件数同环比双增 参投华润集团旗下迪思微电子

时间： 2023-12-07 02:26     浏览量：534

出品：新浪财经创投Plus

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2023年接近尾声，一级市场加速规范出清。

一方面，国际局势紧张、全球独角兽破产、百亿私募创始人跑路，加剧了投资者的焦虑和不安情绪，国内外中长期资本持观望态度。另一方面，中国证券业基金协会修订发布的《基金从业人员管理规则》，进一步规范基金从业人员执业行为，提高基金经理、投资经理等投资管理人员的合规意识和职业操守。在宏观经济增长整体放缓、上市退出路径明显收窄的环境下，股权投资行业逐渐进入下行区间。

据公开数据不完全统计，11月国内一级股权投资市场共计发生融资事件265起，虽然环比小幅回升18.30%，但较2022年同期近乎“腰斩”。披露融资总金额185.64亿元人民币，同比、环比分别大幅缩水65.66%、76.38%，创下近12个月以内的最低点。单笔投资金额仅为7005万元，不足10月同指标的五分之一。

新浪财经创投Plus本月聚焦市场活跃度较高的3家机构，围绕其投资节奏、阶段、行业偏好以及被投项目等方面展开解读。

投资频率环比翻5倍 管理资本总量超1860亿

综合中国证券投资基金业协会、天眼查和官方网站公开披露的信息显示，锡创投（全称：无锡市创新投资集团有限公司）的前身为无锡市金融创业投资集团有限公司，控股股东为无锡市国发资本运营有限公司，是覆盖种子、天使、创业、股权、并购多项业务的国有股权投资机构。

锡创投目前管理资本总量超1860亿元，49只自主管理的股权投资基金参投企业超900家，投资额接近700亿，聚焦生物医药、集成电路、双碳节能、先进制造等战略性新兴产业。

据不完全统计，锡创投2023年注册备案登记了6只基金，总募资额合计28.9545亿元。最新设立的无锡芯成二期创业投资合伙企业（有限合伙）成立于今年9月，暂时还未对外投资。募资金额最高的为无锡市上市公司高质量发展基金（有限合伙），注册出资额25亿元。

统计区间内，锡创投公开披露的股权投资事件共5起，较2022年同期增长150%，环比翻了5倍。往期数据显示，2023年锡创投保持着相对活跃的投资状态，投资事件数基本都在平均值以上。第三季度表现稍有回落，11月才逐步恢复。

从投资阶段来看，本月锡创投的关注重点以早期为主，参投Pre-A轮和A轮事件数占比80%。从所关注的行业赛道来看，本月投资集中于先进制造和医疗服务赛道，其中集成电路占比40%、生物制药和医疗器械细分领域分别占据20%比例。

参投光掩模制造商迪思微 大股东华润微营、利双跌

11月28日，半导体光掩模制造商“迪思微电子”完成5.2亿元B轮融资，由中信证券投资、中金资本旗下中金启辰基金联合领投，国泰君安证裕、广东珩创、尚颀资本、锡创投、梧桐树资本、复朴投资、中科英智多家投资机构共同参与，所融资金将用于高端掩模项目的28nm产能建设。

天眼查公开信息显示，迪思微电子最早成立于1989年。2018年4月，华润集团旗下负责微电子业务的全资子公司华润微电子，将其掩模业务从无锡华润微电子下属掩模工厂剥离独立，整体注入迪思微电子。目前华润微电子控股有限公司持有迪思微电子43.6203%股份，是当值无愧的控股股东。

不过，迪思微在一级市场高歌猛进，大股东华润微在二级市场的日子却并不好过。据最新财报披露，2023年前三季度华润微电子总营收75.30亿元，同比减少1.33%，归母净利润录得10.56亿元，同比近乎“腰斩”。与年内最高点相比，华润微的股价已跌去超30%。